通常是，有盈利的预期，公司就能融到资金；公司有了钱就可能创造未来的盈利能力，这是一个正向促进的过程。即便现在的盈利能力很差，即便现在的偿债能力很差，如果公司还能融资能力，那么流动性风险就可以忽略。

在分析公司的偿债能力时，还需要重视的就是公司未来的融资空间，公司是不是还有无形的资源优势是可以带来融资的；是不是有很强的靠山可以提供资金支持；速动资产包括***资金、短期***、应收票i据、应收i账款及其他应收款，可以在较短时间内变现的资产。是不是有新的***i融资计划或者发行债i券的计划；这些都会带来现金流的改善，比单看指标更有实用价值。

短期偿债能力是指企业以流动资产偿还流动负债的能力，它反映企业偿付日常到期***的能力。

现金比率：

现金比率是速动资产扣除应收i账款后的余额与流动负债的比率，也称为变现比率或现金资产比率，用来反映企业在不依靠存货销售及应收i账款的情况下，直接偿付当前流动负债的能力。

一般认为合理的现金比率应在0.2以上。

现金比率越高，说明变现能力越强，但是当现金比率过高时，也就意味着企业流动资产未能得到合理运用，现金类资产获利能力比较低，而现金类资产余额太高，会增加企业***的机会成本。

现金比率只衡量所有资产中相对于当前流动负债***i具流动性的项目，因此它也是四个流动性比率中***保守的一个。

公式：现金比率＝（现金＋有价证券）÷流动负债

其中：现金是指库存现金和***存款，有价证券主要是指短期国i库券.

对于一个公司哪些指标重要的问题，大部分人都认为，是偿债能力。可能会有人说，盈利能力难道说就不重要吗？当然，一个公司的盈利能力的确很重要，因为他反映的是一个公司***的能力。但偿债能力对公司而言更加重要，因为他反应的是一个公司能不能存活下去的问题。该指标越高，表示企业可用于偿还流动负债的资金越充足，企业的短期偿付能力越强，企业所面临的短期流动性风险越小，***人安全程度越高。其实，公司的破产，往往是因资不抵债，而导致资金链断裂而破产的。